Deux garçonnets, fils d'un principal d'école, rêvent de devenir des ours. Un soir, ils rencontrent une gitane qui prétend pouvoir les aider à réaliser leur désir. Après bien des aventures, ils parviennent à leur fin. Des spécialistes, consultés à leur sujet, se perdent en conjectures, mais doivent se rendre à l'évidence : par un effort de volonté, les enfants deviennent des ours. Ils profitent de la situation pour aider leur père à obtenir un poste supérieur qu'il briguait depuis longtemps.